Wat is een rentedepot?

Hoe werkt een rentedepot?

Bij de start van het krediet wordt een bedrag apart gezet op een rekening die de kredietnemer niet vrij kan gebruiken. Uit dat depot wordt de rente betaald op de afgesproken momenten, tot de periode die het dekt voorbij is. Daarna betaalt de kredietnemer de rente weer zelf, tenzij het depot de hele looptijd dekt.

Hoe groot het depot is, hangt af van het kredietbedrag, de rente en het aantal maanden dat het moet dekken. Een rekenvoorbeeld met een veronderstelde rente van 8%: twaalf maanden rente op een krediet van € 600.000 komt op € 48.000.

Wanneer wordt een rentedepot gebruikt?

Vooral wanneer de onderneming de rente vandaag nog niet uit haar eigen cashflow kan dragen. Denk aan een pand dat eerst verbouwd moet worden voor het huur opbrengt, of een project dat pas bij de verkoop geld oplevert. Het depot overbrugt die periode, zodat de rente betaald wordt terwijl het plan loopt.

Een kredietgever kan een rentedepot ook vragen als bijkomende zekerheid, bij een dossier waarin de terugbetaalcapaciteit dunner is of het vastgoed minder courant. Het depot is dan een van de voorwaarden om het krediet toe te kennen. Bij een vastgoedgedekt krediet staat het naast de hypotheek en de andere zekerheden.

Wat kost een rentedepot de ondernemer?

Komt het depot uit eigen middelen, dan zijn die middelen een tijd vastgezet en kan de ondernemer ze niet elders gebruiken. Wordt het mee gefinancierd, dan loopt er ook rente op het deel van het krediet dat in het depot zit. Het krediet wordt dan groter dan het bedrag dat de onderneming werkelijk nodig heeft.

Een rekenvoorbeeld met een veronderstelde rente van 8% en zonder eenmalige kosten: een onderneming heeft € 600.000 nodig en wil twaalf maanden rente in een depot. Omdat ook het depot zelf rente draagt, moet het krediet ongeveer € 652.174 bedragen, met een depot van € 52.174. Dat is ruim € 4.000 meer dan de € 48.000 die twaalf maanden rente op € 600.000 kosten.

Wat betekent een rentedepot voor de investeerder?

Het maakt de rente voor de gedekte periode voorspelbaar, omdat het geld al klaarligt. Dat is vooral nuttig in de eerste maanden van een project, wanneer er nog weinig binnenkomt.

Een rentedepot beschermt het kapitaal zelf niet. Of de investeerder op de vervaldag zijn inleg terugkrijgt, hangt nog altijd af van de terugbetaling door de onderneming en van het onderpand. Een mee gefinancierd depot verhoogt bovendien de LTV: het krediet wordt groter, terwijl de waarde van het pand dezelfde blijft.

Wat is het verschil met rente vooraf betalen?

Bij rente vooraf betaalt de kredietnemer de rente van een periode in één keer aan het begin, en ontvangt de investeerder ze meteen. Bij een rentedepot staat het geld opzij en gaat de rente pas op de afgesproken momenten naar de investeerder, bijvoorbeeld maandelijks. Voor de ondernemer is de rente in beide gevallen bij de start geregeld. Voor de investeerder verschilt het moment waarop ze op zijn rekening komt.

Werkt Lender met een rentedepot?

Ja, afhankelijk van het dossier. Een ondernemer die de rente ruim uit zijn eigen cashflow draagt, betaalt ze gewoon elke maand. Draagt de cashflow de rente niet, of is het vastgoed minder courant, dan kan Lender een rentedepot vragen waarin een deel van de rente vooraf opzij staat, of een deel tot het volledige rentebedrag mee financieren. Dat laatste kan als de LTV en de sterkte van het dossier het toelaten.

Lender werkt met bulletkredieten, waarbij het kapitaal pas op de vervaldag terugkomt. Wat voor een dossier geldt, staat in de dossierfiche. Ondernemers vinden meer uitleg op de pagina lenen.